ETF MODEL / HOW IT WORKS
モデルが方向と目標保有比率を決めるまで
現行モデル v4.0.1。公開中の20銘柄と、実装・設定から生成した計算条件を表示します。
① 通常取引終了
市場カレンダーの引け＋30分で取得開始。日米は別々に更新します。
② 日足の品質検査
対象セッションの日足、OHLC・分割・欠損・参照価格を検査。正常な220営業日の履歴が必要です。
③ 方向を判定
銘柄ごとに採用した条件でLONG／CASHを判定します。下表の条件を参照してください。
④ 銘柄比率を算出
実ETFの変動率と銘柄上限で、目標値を計算します。
⑤ 口座のリスク制約
対象別の合計・投資額・倍率加重の露出・共分散によるリスクで順に縮小します。
⑥ 公開・次の寄付き
検査を通過した結果を公開。執行想定は次の市場営業日の寄付きです。
銘柄別の採用モデル
2026年11月5日変更。過去前半60%で完了取引10件以上の条件から費用込み勝率を優先して選択。同率はCAGR。後半も観測済みの遡及評価です。勝率の高さは利益の大きさや将来の勝率を保証しません。比較不能の商品は従来条件を維持します。SPXLは個別指定により200日線順張りへ戻しています。
参照価格 → 銘柄別条件 → LONG／CASH → 実ETFボラ配分 → 口座上限 → 公開。商品方向とモデル方向は別で、逆張りではブルとベアが同時にLONGになることもあります。
| 銘柄 | 採用条件 |
|---|---|
| SPXL | SPY：参照終値が200日平均より上ならLONG、それ以外はCASH。判定：LONG。ユーザー指定：200日線順張りへ復帰 |
| SPXS | SPY：参照終値が200日平均より下、かつ20営業日前比が負ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。selected |
| TQQQ | QQQ：逆張り：参照終値が200日平均より下ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。selected |
| SQQQ | QQQ：参照終値が200日平均より下、かつ20営業日前比が負ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。selected |
| TECL | XLK：逆張り：参照終値が200日平均より下ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。selected |
| SOXL | SOXX：逆張り：参照終値が200日平均より下ならLONG、それ以外はCASH。判定：LONG。selected |
| FAS | XLF：参照終値が200日平均より上、かつ20営業日前比が正ならLONG、それ以外はCASH。判定：LONG。selected |
| TECS | XLK：参照終値が200日平均より下、かつ20営業日前比が負ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。selected |
| SOXS | SOXX：参照終値が200日平均より下、かつ20営業日前比が負ならLONG、それ以外はCASH。判定：LONG。selected |
| FAZ | XLF：参照終値が200日平均より下ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。履歴・完了取引不足または検証未完了のため従来条件を維持 |
| NVDL | NVDA：参照終値が200日平均より上、かつ20営業日前比が正ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。selected |
| MUU | MU：参照終値が200日平均より上ならLONG、それ以外はCASH。判定：LONG。履歴・完了取引不足または検証未完了のため従来条件を維持 |
| TSLL | TSLA：参照終値が100日平均より上ならLONG、それ以外はCASH。判定：LONG。selected |
| SPCH | SPCX：参照終値が200日平均より上ならLONG、それ以外はCASH。判定：UNAVAILABLE。履歴・完了取引不足または検証未完了のため従来条件を維持 |
| NVDD | NVDA：参照終値が200日平均より下ならLONG、それ以外はCASH。判定：LONG。履歴・完了取引不足または検証未完了のため従来条件を維持 |
| MUD | MU：参照終値が200日平均より下、かつ20営業日前比が負ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。selected |
| TSLS | TSLA：参照終値が100日平均より下ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。selected |
| SSPC | SPCX：参照終値が200日平均より下ならLONG、それ以外はCASH。判定：UNAVAILABLE。履歴・完了取引不足または検証未完了のため従来条件を維持 |
| 1570 | 1321.T：逆張り：参照終値が200日平均より下ならLONG、それ以外はCASH。判定：LONG。selected |
| 1357 | 1321.T：逆張り：参照終値が200日平均より上ならLONG、それ以外はCASH。判定：CASH。selected |
current200：200日線順張り。trend100：100日線順張り。trend200_momentum20：200日線順張りと20日騰落率の方向一致。contrarian200：200日線逆張り。band200_2pct：200日線±2%の状態維持型。ベアは参照方向を反転。履歴不足は判定不可で、0%とは別です。
公開銘柄と参照価格
| 銘柄 | 投資対象・倍率 | 参照価格 | 銘柄上限 |
|---|---|---|---|
| SPXL | S&P500・ブル3倍 | SPY | 30% |
| SPXS | S&P500・ベア3倍 | SPY | 30% |
| TQQQ | Nasdaq-100・ブル3倍 | QQQ | 30% |
| SQQQ | Nasdaq-100・ベア3倍 | QQQ | 30% |
| TECL | 情報技術・ブル3倍 | XLK | 30% |
| SOXL | 半導体・ブル3倍 | SOXX | 30% |
| FAS | 金融・ブル3倍 | XLF | 30% |
| TECS | 情報技術・ベア3倍 | XLK | 30% |
| SOXS | 半導体・ベア3倍 | SOXX | 30% |
| FAZ | 金融・ベア3倍 | XLF | 30% |
| NVDL | NVIDIA・ブル2倍 | NVDA | 5% |
| MUU | Micron・ブル2倍 | MU | 5% |
| TSLL | Tesla・ブル2倍 | TSLA | 5% |
| SPCH | SpaceX・ブル2倍 | SPCX | 5% |
| NVDD | NVIDIA・ベア1倍 | NVDA | 5% |
| MUD | Micron・ベア1倍 | MU | 5% |
| TSLS | Tesla・ベア1倍 | TSLA | 5% |
| SSPC | SpaceX・ベア2倍 | SPCX | 5% |
| 1570 | 日経平均・ブル2倍 | 1321.T | 30% |
| 1357 | 日経平均・ベア2倍 | 1321.T | 30% |
固定採用：S&P500はSPXL、Nasdaq-100はTQQQ。商品方向とモデルのLONG／CASHは別の情報です。
目標保有比率の計算
CASH時：0%
実ETFの分割・分配込み日次リターンを直近60営業日、最低40件で集計。標本標準偏差×√252で年率化します。ETFの変動率にさらに商品倍率を掛けません。
| 口座 | 投資上限 | 倍率加重の露出上限 | 年率変動率目標 |
|---|---|---|---|
| US（USD） | 80% | 150% | 25% |
| JP（JPY） | 80% | 100% | 25% |
比率の分母は各市場の口座総資産です。USDとJPYは独立予算で、日米の比率を合算しません。リスク目標は最大損失の保証ではありません。
決算イベントガード：無効。現在の設定に従って表示しています。
更新と執行の時間軸
休日・短縮取引・夏時間は取引所カレンダーから算出します。取得失敗時は最後の正常結果を実際の基準日付きで保持し、過去の日足を当日分として公開しません。
検証との対応
現行モデルは銘柄別の採用条件です。バックテストと日次更新は共通の判定実装を参照します。過去の成績は将来の利益を証明するものではありません。
設定・実装識別子：85e3ae8ea53b3032。公開ビルドごとに実設定から図解を再生成します。